Следим за ценой саудовской Aramco

Общение , стратегии и планы вложения средств.

Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 10 дек 2019, 04:13

Самое крупное IPO в мире свершилось на днях . Саудиты разместили малую часть своей компании Арамко (Aramco) за 29.4 млд.$ и 11 декабря пройдут первые торги , При этом саудиты уже открыто мечтают перебить планку капитализации в 2 трн.$ .Цель мы их теперь знаем и не трудно догадаться что имеено саудитам теперь выгодно поднимать цены на нефть , иначе такой планки им в ближайшее время не достичь. Стоит учитывать что в ближайшие 6 месяцев им запрещено проводить новые IPO , но время летит быстро и следующее размешение состоится не на собственной бирже саудитов а уже на крупнейших в мире. Лично мое мнение что из этого получится крупнейшее разводилово в мире и когда они пробьют свои рекорды и втюхают свои акции всему миру то вскорости цена устремится к более низким рекордам капитализации и соответственно цены акции. Осталось только несколько лет этого подождать.
Ну а пока полный текст читаем по ссылке :

https://1prime.ru/energy/20191209/830663857.html

[quote][
ДОХА, 9 дек /ПРАЙМ/. Итоговая сумма, вырученная в результате IPO, в ходе которого было размещено 1,5% акций саудовского нефтяного гиганта Saudi Aramco, выросла с 25,6 миллиарда долларов до 29,4 миллиарда за счет опциона доразмещения, сообщил телеканалу "Аль-Арабия

"Окончательное число проданных акций составляет 3,45 миллиарда, а окончательная цена сделки — 29,4 миллиарда долларов", — сказал аль-Хатиб.

Saudi Aramco 5 декабря объявила итоги IPO, проведенного на местной бирже Tadawul. Спрос на акции компании более чем в четыре раза превысил объем предложения, за счет чего бумаги размещены по верхней границе объявленного диапазона — 32 риала (8,53 доллара) за штуку. Всего Саудовская Аравия продает инвесторам 1,5% акций компании за 25,6 миллиарда долларов. При этом еще 450 миллионов акций, или 15% от предложения, были отведены под опцион доразмещения (опцион для стабилизации котировок акций после IPO).

Исходя из цены размещения, компания оценена примерно в 1,7 триллиона долларов, став самой дорогой в мире и с большим отрывом опередив американскую Apple, чья рыночная капитализация составляет около 1,2 триллиона долларов.

Первые торги акциями Aramco пройдут 11 декабря. На прошлой неделе министр энергетики Саудовской Аравии принц Абдель Азиз бен Сальман аль-Сауд выразил уверенность, что рыночная капитализация нефтяного гиганта скоро превысит 2 триллиона долларов.

quote]
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Re: Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 12 дек 2019, 00:03

Биржевой дебют: Saudi Aramco пока продается только для своих

В первый же день открытых торгов акциями крупнейшей нефтяной компании мира Saudi Aramco их котировки выросли на 10%, подтвердив на первый взгляд заверения саудовской королевской семьи, что для инвесторов IPO компании окажется весьма выгодным делом. Однако подобную точку зрения разделяют далеко не все аналитики: опасений, что Saudi Aramco может упасть в цене, тоже достаточно, к тому же ее акции пока торгуются только на саудовской бирже, а первыми их покупателями выступили структуры самой Саудовской Аравии и ее арабских соседей. Оптимальным сценарием для Саудовской Аравии будет рост стоимости акций компании вместе с дальнейшим ростом цен на нефть, который позволит королевству сократить дефицит своего бюджета.

На минувшей неделе стало известно, что размещение акций саудовской компании среди инвесторов принесло ей $ 25,6 млрд — этого оказалось достаточно, чтобы IPO Saudi Aramco вошло в историю как крупнейшее в мире. До этого рекорд принадлежал китайской интернет-платформе Alibaba, которая в 2014 году привлекла путем первичного размещения своих акций $ 25 млрд.

Через несколько часов после начала торгов акциями Saudi Aramco на саудовской бирже их Tadawul котировки выросли с примерно $ 8,5 до $ 9,4. Это означало, что капитализация (совокупная биржевая стоимость) компании почти мгновенно увеличилась с изначально заявленных $ 1,7 трлн до $ 1,88 трлн, устремившись к заветной отметке $ 2 трлн — именно в такую сумму оценил Saudi Aramco наследный принц Саудовской Аравии Мохаммад бин Салман. Однако за то время, пока размещение акций компании откладывалась, она успела упасть в цене под давлением различных факторов, включая террористические атаки на нефтеперерабатывающие объекты королевства. Тем не менее за несколько дней до выхода на биржу министр энергетики Саудовской Аравии принц Абдулазиз бин Салман, представляя свою страну на переговорах в формате ОПЕК+ в Вене, заверил инвесторов: через некоторое время после начала IPO все убедятся, что исходная оценка стоимости компании была верной.

«Saudi Aramco поставила себе амбициозную задачу достичь капитализации в 2 триллиона долларов, и хотя эту цифру можно назвать несколько завышенной, у компании есть все шансы приблизиться к этой отметке. Дело в том, что на заседании стран-партнеров ОПЕК+ было принято решение о новых квотах на добычу нефти и существенное сокращение добычи, что подстегивает нефтяные котировки», — комментирует руководитель аналитического департамента AMarkets Артем Деев. К «дню Х» 11 декабря, добавляет он, нефть торгуется в диапазоне $ 63−64 за баррель Brent, приблизившись к летним показателям — в июле за баррель давали около $ 66 долларов. Однако когда в конце июля сорвались торговые переговоры США и Китая, котировки рухнули до $ 57−59 и находились в этом диапазоне до 14 сентября — в этот день была совершена атака дронов со взрывчаткой на саудовские НПЗ.

Эта ситуация показала, что у предприятий нет эффективной системы защиты, и это повлияло на стоимость нефти, отмечает Деев, хотя когда в середине осени Saudi Aramco предприняла вторую попытку выхода на IPO, инвесторы проявили к ее акциям большой интерес. «Их стоимость будет зависеть от того, смогут ли США и Китай договориться по торговой войне и подписать промежуточное соглашение, чтобы стабилизировать мировую экономику. Если это произойдет, то акции в течение первого полугодия 2020 года будут расти, а стоимость нефтяных котировок вырастет выше 64 долларов за баррель марки Brent», — прогнозирует аналитик.

Такое развитие событий будет лишь играть на руку Саудовской Аравии. Согласно расчетам, которые проделал старший экономист Bloomberg Зиад Дауд, бюджет королевства на 2020 год сверстан из расчета стоимости нефти в примерно $ 65 за баррель Brent, хотя для того, чтобы сбалансировать бюджет, саудитам нужна нефть по $ 89. На этот год саудовские власти закладывали в бюджет стоимость нефти в $ 80 за баррель, поэтому теперь, отметил Дауд, оценки более реалистичны.

В следующем году Саудовская Аравия ожидает поступления нефтяных доходов в объеме 513 млрд риалов ($ 137 млрд) — примерно на 15% меньше, чем в текущем году. «Увеличение дефицита бюджета, несмотря на сокращение расходов, явно отражает те налоговые вызовы, с которыми сталкивается бюджет Саудовской Аравии при текущих мировых ценах», — сказал Bloomberg глава исследовательского подразделения инвестиционного банка EFG Hermes (Каир) Мохамед Абу Баша.

Между тем пока IPO Saudi Aramco — это главным образом мероприятие для своих. Как сообщает портал Oilprice.com, ссылаясь на одного из организаторов IPO, который занимался привлечением средств инвесторов, власти Саудовской Аравии потратили на размещение $ 2,3 млрд. При этом, цитирует агентство Bloomberg ведущего менеджера компании Samba Capital, 13,2% институциональных инвестиций, привлеченных в ходе IPO, пришлось на различные правительственные ведомства Саудовской Аравии. Еще порядка 23% выставленных на размещение среди институциональных инвесторов акций компании были куплены за пределами королевства, сообщил каналу Al Arabiya Вассим аль-Хатиб, глава отдела инвестиционного банкинга саудовского Национального коммерческого банка. Среди этих покупателей оказались главным образом соседи Саудовской Аравии по региону Персидского залива, например, Управление по инвестициям Абу-Даби и Государственный фонд благосостояния Кувейта, которые, по данным СМИ, приобрели пакеты в объеме по $ 1 млрд. В общей сложности группа институциональных инвесторов получила 1% акций Saudi Aramco, а еще 0,5% досталось индивидуальным инвесторам в Саудовской Аравии. Это существенно меньше, чем исходные планы разместить на бирже 5%, а то и 10% акций компании.

Оптимизм по поводу перспектив IPO крупнейшей нефтяной компании мира испытывают не все аналитики.

«Думаю, что о росте акций Saudi Aramco в ближайшие полгода не может быть и речи — скорее, придется говорить о падении. Обычно после больших IPO акции после резкого роста корректируются на 20−40 процентов от цены размещения и в последующие полгода происходит консолидация. Основной задачей Саудовской Аравии было именно размещение акций по наиболее высокой цене, задачи же по их дальнейшему росту не стоит, по крайней мере пока. Дальнейшая динамика бумаг будет зависеть уже исключительно от финансовых результатов самой Saudi Aramco», — говорит руководитель отдела инвестидей компании «БКС Брокер» Нарек Авакян.

За день до того, как Saudi Aramco объявила окончательную цену своих акций, проведенный журналом Fortune опрос 31 управляющего активами на общую сумму $ 3,8 трлн показал, что большинство из них считают саудовскую компанию переоцененной примерно на треть. Как отметили участники опроса, интерес к акциям Aramco среди международных инвесторов вряд ли будет велик из-за слишком большого количества факторов неопределенности, в том числе из-за отсутствия прозрачности, к которой привыкли международные инвесторы. Хотя какой-то единой позиции у экспертов нет: оценки стоимости Aramco варьируются от $ 1,2 трлн до $ 2,3 трлн. Последняя принадлежит одному из организаторов IPO — инвестиционному банку Goldman Sachs, который, кстати, уже выдал свой оптимистичный прогноз по ценам на нефть в 2020 году — как минимум $ 70 за баррель.

Подробную аргументацию, почему IPO Saudi Aramco может принести инвесторам большие проблемы, на днях в статье для портала Oilprice.com представил Саймон Уоткинс, экс-консультант по геополитическим рискам, работавший в ведущих хедж-фондах в Лондоне, Москве и Дубае. Заголовок его материала говорит сам за себя: «Забудьте о хайпе: акции Aramco в следующем году могут не стоить ничего».

Фатальная угроза для Saudi Aramco, считает Саймон Уоткинс, исходит от направленного против ОПЕК антикартельного закона под аббревиатурой NOPEC, который еще в начале этого года одобрил Юридический комитет Палаты представителей Конгресса США. Суть этого акта заключается в том, чтобы объявить незаконными любые совместные действия правительств других стран, направленные на ограничение добычи нефти и установление цен на нее. Идея подобного законопроекта в США обсуждалась почти два десятилетия, но только при Дональде Трампе она добралась до Конгресса.

«Aramco является ключевым инструментом, используемым саудитами для управления нефтяным рынком, и несмотря на то, что она не принимает непосредственного участия в разработке политики ОПЕК, антимонопольное законодательство США и Великобритании может указывать на то, что компания участвует в сговоре с целью установления цен путем корректировки объема производства нефти, — утверждает в своей статье Саймон Уоткинс. — И наоборот: как только законопроект будет принят, если Aramco будет соблюдать антимонопольные правила, то Саудовской Аравии придется отказаться от своей роли во главе ОПЕК, чего она явно не хотела бы делать. В дополнение к этому законопроект NOPEC немедленно устранит судебный иммунитет, который в настоящее время существует в США в отношении как ОПЕК в целом, так и ее отдельных государств-членов, в том числе Саудовской Аравии. По данным юридических источников в Вашингтоне, это создает возможность судебного ареста активов Саудовской Аравии в США на 1 трлн долларов. Это также будет означать, что торговля продукцией Aramco, в том числе нефтью и газом, подпадет под действие антимонопольного законодательства, означающего запрет на продажу в долларах США. В конечном итоге, это может привести к распаду Aramco на гораздо более мелкие компании, которые не способны влиять на цену нефти — если саудиты не смогут предложить никакого другого способа соблюдения антимонопольного законодательства».

Возможность реализации подобных сценариев будет зависеть от позиции Дональда Трампа, полагает Уоткинс. Исходно, напоминает он, американский президент был настроен продолжать ту дружественную линию отношений между США и Саудовской Аравией, которая сложилась на протяжении последних десятилетий. Однако в последние месяцы, утверждает Уоткинс, ссылаясь на источники, близкие к администрации президента США, отношение Трампа к саудитам и полярно изменилось. Поворотным моментом для Трампа стало объединение усилий Саудовской Аравии и России в формате ОПЕК+ с целью поддерживать мировые цены на нефть на относительно высоком уровне. В то же время у участников этого соглашения, считает Уоткинс, найдется ответ на возможное принятие закона NOPEC. Они могут начать наращивать добычу нефти до максимального уровня, что приведет к обрушению цен на нефть ниже $ 30, как уже было в 2015—2016 годах, и это нанесет мощный удар по американским сланцевым добытчикам, которые сейчас переживают очередную серию тяжелых финансовых проблем, несмотря на постоянно растущий рост своей добычи.

Но в этом случае, развивает свою мысль Уоткинс, главным пострадавшим окажется именно Саудовская Аравия, которая в предыдущий момент резкого падения нефтяных цен столкнулась с крупными финансовыми проблемами. Только в 2015 году дефицит ее бюджета, прежде находившегося в плюсе, составил рекордные $ 98 млрд, а кроме того, саудитам пришлось фактически безвозвратно потратить порядка $ 250 млрд своих валютных резервов. Значительный дефицит бюджета королевства будет, предполагает Уоткинс, сохраняться до 2023 года, и нынешняя ситуация настолько плоха, что напоминает о высказывании саудовского министра экономики Мохамеда Аль-Тувайджри в октябре 2016 года: «Если мы не примем никаких мер по реформированию и если мировая экономика останется прежней» тогда мы обречены на банкротство через три-четыре года». Собственно, решение об IPO Saudi Aramco и стало попыткой ответа на этот вызов: привлеченные в рамках публичного размещения акций средства саудиты намерены потратить на диверсификацию своей экономики, слишком зависящей от нефти. Однако по мере усиления хаоса в мировой экономике эти планы могут оказаться под большим вопросом.

Олег Поляков
http://www.imperiyanews.ru/details/bc11 ... 0c5d00406e
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Re: Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 12 дек 2019, 18:38

На второй день торгов на бирже планка в 2 трл. долл. взята . Дальше уже не интересно следить за этой новостью ежедневно. Буду иногда посматривать , но 1,5% в свободном обороте на бирже и только среди своих саудовских юр. и физ. лиц вызывает улыбку. Особенно если вспомнить истории как у них чистили ряды своих богатейших сограждан (и в т.ч. принцев которых в СА не мерянное количество ) , сажали их в тюрьму и под домашний арест и отымали - изымали у них .

Но тем не менее новость звучит так :
Превысить отметку в 2 триллиона долларов компания смогла сразу в первые минуты своей второй торговой сессии. Рост стоимости ценных бумаг Saudi Aramco достигал 9,94% — до 38,7 риала за акцию (около 10,32 доллара). Таким образом, капитализация нефтяного гиганта в этот момент составляла 2,064 триллиона долларов.


Осталось только снова ее взять и хотя бы несколько дней быть выше и королевская семья раздаст себе медали. Только все прекрасно понимают что это искуственно раздутая цена. А вот когда пройдет размещение на крупных иностранных биржах и в гораздо большем обьеме , вот тогда и будем смотреть как они раздачу сделают и как потом цена их акций снизится .
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Re: Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 13 дек 2019, 22:21

Серьезная подготовка
В первую очередь, с целью удачного дебютного размещения была проведена серьезная подготовительная работа с внутренними инвесторами. В СМИ появлялись интересные сообщения о том, что правительство оказывает давление на ряд наиболее состоятельных семей Саудовской Аравии, принуждая их к участию в IPO. Это преподносилось как "патриотический долг" перед королевством.

В качестве другого варианта принудительного размещения акций предлагался их обмен на активы, замороженные еще в 2018 году в ходе мероприятий по борьбе с коррупцией. Давление на богатых граждан Саудовской Аравии не прекратилось и после завершения IPO. Теперь их стимулируют покупать акции Saudi Aramco на вторичном рынке с целью поддержания капитализации компании.

Надо отметить, что подобные методы управления вовсе не являются новинкой для этой страны. Ну а для привлечения иностранных инвесторов нефтяная компания пообещала до 2024 года направлять на выплату дивидендов не менее $75 млрд в год. Очевидно, с целью завлечения ряда крупных иностранных акционеров проводились и закулисные переговоры, содержание которых не раскрывается.

Стоит отметить и другую важную особенность. Условия и срок дебютного размещения акций Saudi Aramco неоднократно менялись. Несомненно, что первая часть IPO могла быть успешно проведена на любой крупнейшей мировой бирже, в том числе и в США. И все же оно состоялось на контролируемой государством домашней площадке Tadawul, где эти бумаги торгуются за местную валюту.

Многие западные инвестиционные фонды отказались от участия в так называемом квази-IPO. Их роль взяли на себя государственные инвестиционные фонды Саудовской Аравии Public Pension Agency и Public Investment Fund.

Помимо предварительной работы с будущими миноритарными акционерами ключевым условием для успешного IPO представлялся комфортный уровень цен на нефть. Ранее размещение акций Saudi Aramco откладывалось именно по причине недостаточно высоких нефтяных котировок. Поэтому Саудовская Аравия временно поступилась объемами собственного экспорта с целью поддержания цен на черное золото.

Незадолго до IPO состоялся очередной саммит участников международного соглашения об ограничении уровня добычи нефти в формате ОПЕК+. По его итогам было принято решение о дополнительном суммарном сокращении объемов добычи нефти на 500 тыс. баррелей в сутки. В дополнение к этому Саудовская Аравия решила добровольно снизить экспорт еще на 400 тыс. баррелей в сутки, что доведет суммарное сокращение добычи участниками соглашения до 2,1 млн баррелей в сутки.

Стоит упомянуть и про загадочную атаку на саудовские объекты нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей инфраструктуры, которая состоялась 14 сентября. По официальной версии, ее осуществили йеменские повстанцы-хуситы. Это событие вызвало мгновенное падение объемов добычи нефти в Саудовской Аравии примерно вдвое. Цены на черное золото ненадолго взлетели почти на 20%. Это наглядно указало на значение саудовской нефти для мирового нефтяного рынка.

Уже через две-три недели Саудовская Аравия полностью восстановила объемы добычи нефти до уровня 11,3 млн баррелей в сутки. В конечном итоге эта ситуация продемонстрировала способность Saudi Aramco справляться со столь серьезными проблемами.

Возвращаясь к необходимости структурной перестройки экономки Саудовской Аравии, стоит упомянуть о более отдаленных планах приватизации государственной нефтяной компании. Утвержденная ранее экономическая программа носит название "Видение 2030". Она предполагает поэтапное финансирование развития различных отраслей экономики за счет снижения доли государства в Saudi Aramco вплоть до 50% плюс одна акция.

Поэтому ожидаемое в 2020 году размещение дополнительных 3,5% акций Saudi Aramco может стать далеко не последним. В этом присутствует парадоксальная логика, которая вполне соответствует изменившемуся духу времени: зачем продавать нефть, если можно продавать акции?
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Re: Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 05 янв 2020, 20:13

Убийством генерала Сулеймана Трамп и американцы по дружески сильно подосрали саудитам и акции Арамко начали сильно падать. Теперь вопрос чем ответят саудиты и остальные члены опек ? Иран понятно что усилит разработку ядерного оружия . А остальные члены видимо после роста цен на нефть приготовятся добывать ее в неограниченном количестве и этим ускорят наступление глубокого обвала в будующем цен на нефть .

https://m.lenta.ru/news/2020/01/05/saudi/
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Re: Следим за ценой саудовской Aramco

Непрочитанное сообщение ДыбовБП » 04 май 2020, 10:30

Акции компаний в Саудовской Аравии полетели вниз ,
https://ru.tradingview.com/markets/stoc ... large-cap/ Moody's понизило прогноз по С.Аравии до негативного со стабильного. Акции обвалились на этом - 7+ процентов
  0 [ ? ]
Я всё вижу !!!
ДыбовБП
 
Сообщения: 8382
  0 [ ? ]

Вернуться в Форум для всех трейдеров